经络按揭转介首席经济分析师刘圆圆指出,根据金管局最新统计结果显示,二○一一年十二月新取用按揭贷款金额及宗数仅录89亿元及3,847宗(图一),与十一月比较分别下跌约15.8%及14.5%,新取用按揭贷款金额连跌九个月后终失守百亿元关口;同期新批出按揭贷款金额及宗数亦只有104亿元及4,158宗(图二),按月均下跌逾一成。虽然银行去年底已积极争取新一年在按揭业务筹谋,惟去年最后一个月受到长假期的影响,楼市成交淡静,按揭需求持续减少,以致十二月新申请按揭贷款宗数按月下跌14.6%至6,039宗。
另外,由于H按及P按息差收窄,业主转按未必能达致悭息效果,转按意欲逐渐减少,十二月份新批转按宗数续回落21.7%至837宗,为○九年四月后首度少于千宗水平,新批转按金额亦按月下跌近四成至14亿元。(图三)
全年新取用按揭贷款价量齐跌三成 六年来首现负增长
刘圆圆总结按揭市场表现,二○一一年外图市况受到欧美债务危机拖累,加上本地收紧按揭及加息不利因素夹击,以致按揭市场上下半年的表现出现明显差别,最终全年新取用按揭贷款金额及宗数录得2,278亿元及95,854宗(图四),符合经络按揭转介之预测,亦是○六年以来首度录得下跌。尽管如此,全年新取用按揭贷款金额仍为历年来第三高;至于全年新批出按揭贷款金额则录2,703亿元及110,689宗(图五),分别按年减少35%及38%。
十二月份P按续成主流 使用比例高近九成
按揭产品方面,银行年内多次调升拆息按揭利率,以及积极重推P按产品,P按计划使用比例节节上升。十二月份P按计划使用比例按月增加10.6百分点至89.8%,高近九成,创○八年十二月后新高。至于H按计划之使用比例则跌至不足一成(8.2%),反映H按计划的优势大不如前。另外,银行加息吸引部份客户转投定息产品,当中定息按揭计划使用比例罕有地由0.1%增加至0.9%。(图六)
二○一二年初按市续寻底
踏入二○一二年,一月份农历新年为传统楼市淡季,加上楼控措施影响未散,料一月及二月的按揭市场表现继续寻底,新取用按揭贷款金额将跌穿80亿水平。政府现阶段没有放宽楼控措施的意欲,目前市场焦点关注二月份《财政预算案》及三月份《香港特别行政区行政长官选举》,相信要待一切尘埃落定,政策走向明朗化,次季市况才望有起色。
另一方面,美国联邦储备局日前进一步延长其低息政策至二○一四年年底,料采用P按计划的业主将会受惠,毕竟香港在联系汇率制度下,货币政策及息口走势仍需跟随美国调整,除非银行大幅调整P按中固定息率部份,否则相信采用P按计划的业主,三年内的供楼支出未必会出现太大变化,对楼市起稳定作用。